2025年，中国商业银行的国际化进程正经历一场深刻转型。从昔日的"星星点点"到如今的"全球布局"，中资银行已建立起覆盖全球主要金融中心与"一带一路"沿线关键区域的综合化服务网络。这一转变不仅体现在地理覆盖的广度上，更体现在业务深度的提升上，标志着中国商业银行国际化已进入"深度经营"的新阶段。

布局演进：从"欧美中心"到"多元均衡"

近年来，中资银行的海外足迹已从过去的"欧美中心"模式，逐渐向"一带一路"、东盟、中东、拉美等新兴市场多元均衡演进。

"在'一带一路'共建国家，主要聚焦基础设施与能源合作，以项目融资和银团贷款为核心；在非洲，侧重于基础设施和产能合作；在拉美地区，则主要围绕资源开发和贸易往来展开业务。"一位中资银行境外机构人士向记者表示。

这种基于区域特点的差异化经营，标志着中资银行国际化策略已进入'因地制宜'、与当地产业周期深度绑定的新阶段。例如，中行在东南亚地区推行"中银香港东南亚区域化发展行动方案"，发挥中银香港对下辖东南亚机构的带动作用；在欧洲，加强中银欧洲作为欧盟区域总部的能力建设，持续推进中后台集约化运营。

国有大行领跑：中行"全球布局"领先

作为中国国际化历史最悠久、网络最广的银行，中国银行的全球化布局最为领先。截至2025年6月末，其已在全球64个国家和地区设立了539家境外分支机构，覆盖范围居行业之首，其中包含"一带一路"共建国家45个。

工商银行的境外机构数量紧随其后，截至2025年6月末，在49个国家和地区布局了413家境外机构，并在"一带一路"共建国家中的30个国家设立了250家分支机构。特别值得注意的是，其通过战略持股南非标准银行，将服务网络间接延伸至非洲20国。

农业银行则在境外设有13家分行和4家代表处，业务上重点支持高质量共建"一带一路"和中国企业"走出去"。

建设银行在全球28个国家和地区有机构布局，并通过在中国香港、欧洲、新西兰、印尼等地的子行布局，持续打造深度经营能力，强化了区域整合与本地化服务能力。

股份制银行精准聚焦：深耕细分领域

与国有大行构建全球网络的思路不同，股份制银行的国际化步伐显得更加"精准聚焦"。它们的海外布局往往集中于香港、伦敦等全球核心金融枢纽，以及韩国、澳大利亚等华人资本活跃的地区，目的是深耕跨境金融、财富管理等细分领域。

光大银行自2013年设立香港分行后，逐步拓展至首尔、卢森堡、悉尼等地，形成了商行与投行、分行与子行协同运作的境外综合经营体系。

招商银行自2012年起便开始了私人银行业务全球化布局，陆续在香港、纽约、新加坡等地设立私人银行中心和私人财富管理中心。

中信银行2023年在港设立私人银行客户海外中心，依托信银国际超70人的私行服务团队，为其高净值客户访港提供"金融+非金融""境内+境外"一体化服务体验。

收入分化：境外营收增长现"分水岭"

2025年上半年，主要商业银行的境外营收虽整体保持增长，但行际分化趋势日益明显。

中国银行以783.13亿元的境外营收遥遥领先，不仅体量最大，且相较于去年上半年同期的679.54亿元，实现了14.4%的稳健增长；境外机构营收占比也由去年6月末延续上升势头至23.77%。

工商银行以562.52亿元的规模位居第二，且同比微降1.88%，但其境外机构营收占比稳定在13%以上。

建设银行上半年境外营收达143.60亿元，规模虽不及前两者，但同比增幅高达40.92%，展现出强劲的扩张势头。

浦发银行2025年上半年的境外机构营收增速尤为突出，达119.37%，实现"翻番式"大步增长。

挑战与应对：合规、融合与品牌

展望未来，中资银行在境外市场所面临的挑战相比境内市场仍更为错综复杂。

监管差异已成为中资银行海外展业的核心挑战之一。近十年已有多家中资银行在欧美等成熟市场因反洗钱、违反制裁规定等问题累计遭受近3亿美元罚款。

人才与文化的融合挑战同样不容忽视。许多中资银行海外机构的中高层仍以外派人员和华裔员工为主，本土顶尖金融人才占比有限。同时，在国际人才市场上，中资银行在薪酬激励等方面与老牌国际银行竞争"还是相对缺乏吸引力"。

品牌认知与市场适应能力不足也是中资银行面临的挑战。除少数头部银行外，大多数中资银行因国际业务起步晚、知名度有限，国际品牌影响力仍较薄弱。

未来竞争力：四大核心维度

业内人士指出，未来银行业的出海竞争力将围绕四个核心维度展开：

一是深化全球化协同，通过完善全球网络、整合境内外资源，强化区域总部职能，推动系统与业务互联互通，实现跨区域高效协同。

二是提升本地化经营能力，针对不同市场实施差异化策略，加强跨文化培训与人才本土化，深化对当地市场的理解。

三是筑牢合规风险管理体系，与属地监管保持常态沟通，建立全流程合规与反洗钱机制，运用大数据、人工智能提升管理智能化水平。

四是加快金融科技创新，推进跨境数字化基础设施建设，打造清结算分离的统一支付清算平台，并积极参与数字人民币国际化，拓展其在跨境贸易中的应用。

结语：深度经营，方显真章

从"广布网络"到"精耕细作"，从规模扩张到质量提升，中国商业银行的国际化已步入以"深度经营"为核心的新阶段。能否在复杂多变的国际环境中持续创造价值，将成为检验银行出海成色的真正标尺。

在"十五五"规划的引领下，中国商业银行将继续深化国际化战略，以更加精准的市场定位、更加专业的服务能力、更加稳健的风险管理，推动中国金融"走出去"战略向更高水平迈进，为构建新发展格局提供有力支撑。

未来的比拼，将是全球化韧性、本土化融合与综合服务能力的较量。当中国商业银行真正实现"深度经营"，其国际化之路将更加稳健、更加可持续，为全球金融体系贡献中国智慧与中国方案。